M&Aとは？ 失敗しないための基礎知識と注意点とは？M&Aを取り巻く現状と課題、トラブルと対策、日本M&Aセンターの取り組み

それでは、M&Aに関する基礎知識から、成功させるためのポイント、そしてM&A業界の現状について、詳しく見ていきましょう。

M&Aを取り巻く現状と課題

M&Aを取り巻く現状は、中小企業の経営者の高齢化と後継者不足により、件数が増加しています。

しかし、不正問題など課題も多く、M&Aは複雑な道のりです。

待ったなしの事業承継問題。2025年問題、M&A増加の背景をわかりやすく解説！

✅ 2021年のM&A件数は過去最多の4,280件に達し、1日あたり7件のペースで行われている。

✅ 2025年問題として、中小企業の経営者の高齢化と後継者不足が深刻化しており、約127万社が後継者不在に直面している。

✅ 後継者候補がいても、株の譲渡などの問題から事業承継が進まないケースが多く、黒字企業であってもM&Aによる事業承継が検討されている。

さらに読む ⇒日本M&Aセンター出典/画像元: https://www.nihon-ma.co.jp/columns/2022/x20220620/

M&A件数の増加と後継者不足の深刻化は、まさに現代社会の課題を象徴していますね。

不正問題は、業界全体の信頼を揺るがすものであり、再発防止策が急務です。

2022年2月14日に公表された日本M&Aセンターの不正計上問題は、M&A業界に大きな衝撃を与えました。

この問題は、単にインセンティブや仲介形式に起因するものではなく、M&A仲介会社、売り手、買い手が共に学ぶべき重要な教訓を含んでいます。

M&Aは、事業拡大や事業承継を目的とした有効な手段として注目されていますが、その道のりは複雑で、様々なリスクが潜んでいます。

中小企業を取り巻く環境は変化しており、コロナ禍における倒産や不動産仲介会社の倒産件数増加など、M&Aを取り巻く状況も刻々と変化しています。

政府による中小企業M&A支援も行われていますが、M&A特有の注意点を理解し、慎重に進める必要があります。

なるほど、M&Aってのは、まさに時代の流れに乗ったビジネスチャンスだな！後継者不足の企業を救済しつつ、自分の事業も拡大できる！まさにwin-winの関係だな！

M&Aにおける主なトラブルと原因

M&Aにおける主なトラブルは、情報漏洩やPMIの対立など多岐にわたります。

これらのトラブルを未然に防ぐためには、事前の準備と対策が重要となります。

PMIとは M&Aで重要な理由や4つの手順・成功のポイントを解説

✅ PMI（Post Merger Integration）は、M&A後の統合効果を最大化するために重要なプロセスであり、経営、組織、業務、管理など統合に関わるすべてを対象とする。

✅ PMIの目的は、M&Aの戦略的目標の実現と企業価値の向上であり、買収対象企業のバリューアップ（シナジー効果実現など）のための仮説を具体化し、課題に対応するプロセスである。

✅ PMIは、PMI推進プロジェクトの体制設計、統合方針の具体化、PMI施策の決定、Day1以降の対応実施・モニタリングというプロセスで進められ、特に上場企業による買収では経理財務PMIが重要となる。

さらに読む ⇒ツギノジダイ｜中小企業の事業承継や経営課題の解決に役立つメディア出典/画像元: https://smbiz.asahi.com/article/14658931

PMIは、M&Aの成否を左右する重要なプロセスですね。

買収後の統合がうまくいかないと、せっかくのM&Aも失敗に終わってしまいますからね。

M&Aは、様々なトラブルが発生する可能性を秘めています。

主なトラブルとしては、悪質な買い手や仲介会社による不正行為、情報漏洩や簿外債務の発覚、PMI（経営統合）における対立や混乱などが挙げられます。

これらのトラブルは、情報開示の不足、デューデリジェンス（DD）の不備、契約条件の認識相違、文化的な相違など、様々な要因によって引き起こされます。

これらのトラブルを未然に防ぐためには、事前の準備と対策が不可欠です。

いやー、M&Aって怖いところもあるんだね！情報の管理とか、文化の違いとか、色々大変そう。でも、ちゃんと対策すれば、成功への道が開けるってことね！